Aviva Investors – Natural Capital Global Equity Fund Class I EUR Acc

ISIN

LU2366405582

Clase de activos

Renta variable

Valor liquidativo

112,95 EUR (a 24/02/2026)

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Descripción del fondo

Objetivo: Aumentar el valor de la inversión del Accionista a largo plazo (5 años o más) y apoyar la transición hacia una economía positiva para la naturaleza invirtiendo en renta variable de empresas que aportan soluciones destinadas a reducir el impacto humano en la naturaleza o que impulsan la transición de sus modelos de negocio y operaciones hacia una economía positiva para la naturaleza.

Inversiones principales: El Fondo invierte al menos el 90% de su patrimonio neto total en renta variable y valores vinculados a renta variable de empresas de cualquier parte del mundo (incluidos países emergentes) que se consideren inversiones sostenibles desde un punto de vista de inversión (consulte la sección "Inversión responsable").

Las inversiones en renta variable y vinculadas a renta variable del Fondo pueden incluir ADR, GDR, opciones sobre renta variable, warrants cotizados, valores convertibles y certificados de participación, entre otros. El Fondo no compra warrants sobre renta variable, pero podrá mantener los que reciba en relación con los valores de renta variable que posea. El Fondo podrá invertir en Acciones A de China a través de Shanghai Hong Kong Stock Connect y Shenzhen Hong Kong Stock Connect.

Estrategia: El Fondo se gestiona de forma activa y cuenta con dos categorías: 

• "Soluciones", que asigna a acciones de empresas que se considera que contribuyen al objetivo proporcionando productos y servicios que reducen el impacto humano en la naturaleza; 

• "Operaciones", que asigna a acciones de empresas que se considera que abordan sus impactos negativos sobre el capital natural y la biodiversidad, que están adaptando o han adaptado ya sus modelos de negocio y operaciones para reducir estos impactos, que gestionan mejor los riesgos relacionados y que apoyan la transición hacia una economía positiva para la naturaleza.

Las empresas serán consideradas inversiones sostenibles si satisfacen los criterios de elegibilidad de "Soluciones" u "Operaciones" y no están excluidas del universo de inversión principal.

Para obtener más información sobre el riesgo de sostenibilidad, consulte la sección «Divulgación en materia de finanzas sostenibles»

Hasta el (14 mayo 2025), el Fondo se denominaba Natural Capital Transition Global Equity Fund

Para ver más información sobre los riesgos específicos del fondo, haga clic aquí.

Para obtener más detalles sobre la Divulgación en materia de finanzas sostenibles, haga clic aquí.

Divisa de la clase de acciones
EUR
Tipo de rentabilidad (Dis / Acum)
Acumulación
Clase de Acciones
I
Inversión minima
EUR -
Patrimonio del fondo (a 24/02/2026)
USD 48,13m
Fecha de creación de la clase de acciones
30/11/2021
Fecha de creación del fondo
30/11/2021
Índice de referencia de rendimiento
MSCI ACWI NR EUR
Volatilidad del fondo
12,12
Índice de referencia de volatilidad
-
SFDR
Article 9
IA Sector
-
Fechas de pago de dividendos
-
Frecuencia del pago de dividendos
-
Último dividendo
-

Rendimiento histórico

El rendimiento histórico muestra los dividendos declarados en los 12 últimos meses en forma de porcentaje de la acción o participación, en la fecha indicada. Esto no incluye comisiones de entrada y los inversores podrán estar sujetos a impuestos adicionales que graven sus dividendos.

0,00%

Rendimiento subyacente

Muestra los ingresos anualizados, después de deducir los gastos del fondo, en forma de porcentaje del precio de las acciones del fondo en la fecha indicada. No incluye la deducción de comisiones de entrada y se corresponde con el rendimiento bruto antes de impuestos de los dividendos.

-

Rendimiento de distribución

Muestra el importe que se prevé que se reparta en dividendos en los próximos 12 meses, en forma de porcentaje del precio de las acciones del fondo en la fecha indicada. No incluye la deducción.

-
Ingresos del fondo (antes de cargos e impuestos)*
-
Índice de referencia de ingresos (antes de cargos e impuestos)*
-
Divisa de transacción
EUR
Valor liquidativo (As at 24/02/2026)
112,95
Variación diaria
1,07%
Máximo valor liquidativo últimos 12m (a 16/01/2026)
113,89
Mínimo valor liquidativo últimos 12m (a 08/04/2025)
90,69
Frecuencia de valoración
Diario
ISIN
LU2366405582
SEDOL
BNG1289
MEXID
-
Bloomberg
AVTGEEA LX

Rentabilidad acumulada

Fuente: Morningstar

Comentario del fondo

Resumen (a diciembre 2025)

Lideradas por las japonesas, las acciones globales registraron un comportamiento positivo durante el trimestre. Los resultados del fondo a lo largo del periodo fueron inferiores a los de su índice de referencia. Mientras que la industria, la tecnología y los materiales perjudicaron el rendimiento, los servicios de comunicación, el consumo discrecional y los servicios públicos contribuyeron positivamente a los resultados.

Comisiones y gastos

Gastos %

Comisión de suscripción (máx.) Comisión de suscripción (máx.)

Comisión de suscripción (máx.)

Se podrá deducir de su dinero una comisión fija antes de invertirlo. La comisión suele consistir en un porcentaje del importe invertido y se suma al precio desembolsado por las participaciones/acciones. La comisión de entrada se deduce de la inversión antes de la compra de participaciones/acciones y se conoce también como la «comisión inicial».

 5,00

Comisión de salida (máx.) Comisión de salida (máx.)

Comisión de salida (máx.)

Una comisión fija que grava la amortización de participaciones/acciones antes del pago de beneficios de su inversión. Se conoce también como «comisión de reembolso»

 0,00

Comisiones periódicas Comisiones periódicas

Comisiones periódicas

La figura de comisiones periódicas representa los costes con los que Vd. debe contar cada año a la vista de los gastos desembolsados durante el ejercicio anterior. La figura de comisiones periódicas se compone de distintos elementos, como las comisiones de gestión del fondo, honorarios profesionales, honorarios de auditoría y comisiones de custodia. Esta figura no incluye comisiones de rentabilidad (si fueran exigibles).

 0,84

Comisión de gestión (máx.) (incluida en la comisión periódica) Comisión de gestión (máx.)

Comisión de gestión (máx.)

La comisión de gestión es una comisión a tipo fijo que cubre los gastos de gestión de las inversiones del fondo. Se devenga diariamente con base a un porcentaje del valor liquidativo del fondo y se deduce del activo del fondo.

 0,75

Comisión de rentabilidad (máx.) Comisión de rentabilidad (máx.)

Comisión de rentabilidad (máx.)

El porcentaje de cualquier rentabilidad por encima de la tasa crítica de rentabilidad («hurdle rate») y/o del índice de referencia que se tomará como comisión de rentabilidad.

 -

Composición de la cartera

Estadísticas de la cartera (a 31/01/2026)

Sabemos lo que se necesita para marcar la diferencia
1 Año 3 Años 5 Años

Alfa

Indica la rentabilidad extraordinaria que ofrezca el Fondo por encima del índice de referencia.

 -5,07 -3,49 -

Beta

Medida de la volatilidad del fondo en comparación con el mercado. Un valor de beta inferior a 1 implica que el fondo será menos volátil que el mercado, mientras que un valor de beta superior a 1 implica que el fondo será más volátil que el mercado. A modo de ejemplo, cabría esperar que un fondo con un valor beta de 1,2 subiera 1,2 unidades si se produjera una subida de 1 unidad en el índice de referencia, o que bajara 1,2 unidades si se produjera una bajada de 1 unidad en el índice de referenci.

 0,83 0,82 -

Cantidad de información

Medida de la capacidad del gestor para generar una rentabilidad superior y sostenida respecto del índice de referencia de un fondo. Cuanto mayor sea la cantidad de información (IR), más uniforme será un gestor.

 -1,45 -1,47 -

Correlación (%)

Mide en qué medida el Fondo y el índice de referencia fluctúan a la par. Una correlación de 1 indica que el Fondo coincide exactamente con el índice de referencia.

 90,66 83,06 -

Ratio de Sharpe

Medida de la rentabilidad ajustada al riesgo del fondo. Cuanto mayor sea el ratio de Sharpe del fondo, mejor habrá sido su rentabilidad ajustada al riesgo. Es más eficaz utilizar el ratio para comparar varios fondos que utilizarlo aisladamente con uno solo.

 -0,08 0,70 -

Volatilidad anualizada (%)

Medida de la dispersión de las rentabilidades de los fondos. Una mayor volatilidad implica que la rentabilidad de un fondo se distribuye entre un intervalo más amplio de valores, mientras que una menor volatilidad implica que la rentabilidad de un fondo se distribuye entre un intervalo más reducido de valores.

 11,26 9,19 -

Error de seguimiento (%)

Medida de la desviación del fondo con respecto a su índice de referencia. Un fondo pasivo debería tener un tracking error cercano a cero, mientras que un fondo gestionado activamente tendrá normalmente un tracking error mayor.

 4,05 4,17 -

* Se prevé que la diferencia de rentabilidad («tracking error») del Fondo con respecto al Índice sea de entre el 2% y el 6%.

Read more about Estilo de la renta variable Estilo de la renta variable (a 31/01/2026)

El cuadro de estilo de la renta variable clasifica las tenencias de acciones de capitalización bursátil en el eje vertical (tamaño de la compañía) y el estilo de la inversión en el eje horizontal (crecimiento o valor). Esta representación gráfica se determina asignando un estilo de inversión a cada tenencia subyacente, que seguidamente se resume aquí para todo el fondo.
Un fondo bien diversificado no necesariamente necesita estar compuesto de activos en todos los estilos. No obstante, la exposición en todo el cuadro de estilo representa una mayor diversificación.
Leyenda:
Val: Valor
Core: Core
Gwt: Crecimiento

Lg: Grande. Grupo que acapara el primer 70% de la capitalización del universo de acciones del mercado nacional de Morningstar.
Mid: Mediano. Grupo que acapara el siguiente 20% de la capitalización del universo de acciones del mercado nacional de Morningstar.
Sm: Pequeño. Grupo que acapara el último 10% de la capitalización del universo de acciones del mercado nacional de Morningstar.

Gráfico circular

Asignación de activos (a 31/01/2026)

Gráfico de barras

Asignación de activos (a 31/01/2026)

Sabemos lo que se necesita para marcar la diferencia
Nombre Vencimiento País Fondo (%)
1 Alphabet Inc Class A - USA 5,80
2 Taiwan Semiconductor Manufacturing Co Ltd ADR - TWN 5,65
3 Microsoft Corp - USA 5,44
4 NVIDIA Corp - USA 4,12
5 Munchener Ruckversicherungs-Gesellschaft AG - DEU 3,40
6 Waste Management Inc - USA 3,26
7 Visa Inc Class A - USA 3,13
8 AXA SA - FRA 3,08
9 Siemens AG - DEU 3,02
10 ASML Holding NV - NLD 2,82

Riesgos

Riesgo de inversión y riesgo cambiario

El valor de una inversión y cualquier ingreso de la misma pueden bajar o subir, así como fluctuar en respuesta a los cambios en los tipos de cambio de divisas. Es posible que los inversores no recuperen la cantidad original invertida.

Riesgo de renta variable

La renta variable puede perder valor de forma rápida y cotizar a precios bajos de manera indefinida, y en general entraña más riesgos (en particular, el riesgo de mercado) que los bonos o los instrumentos del mercado monetario. La quiebra u otras soluciones de reestructuración financiera pueden motivar la pérdida total o parcial del valor de la renta variable de un emisor

Riesgo de contraparte

El Fondo podría perder dinero si una entidad con la que realiza operaciones no se muestra dispuesta o no puede atender sus obligaciones con el Fondo.

Riesgo de valores con escasa liquidez

Ciertos activos mantenidos en el Fondo podrían ser difíciles de valorar o vender en el momento deseado o a un precio que se considere justo (especialmente en grandes cantidades) y, en consecuencia, sus precios podrían ser muy volátiles.Algunas inversiones pueden ser difíciles de valorar o de vender en el momento deseado o a un precio que se considere justo (especialmente en grandes cantidades). En consecuencia, sus precios pueden ser muy volátiles.

Riesgo de derivados

Se puede invertir en derivados, que pueden ser complejos y muy volátiles. El rendimiento de los derivados puede no ser el esperado, lo cual puede suponer pérdidas significativas

Riesgo de sostenibilidad

El nivel de riesgo de sostenibilidad puede fluctuar en función de las oportunidades de inversión que el gestor de inversiones identifique. Esto implica que el fondo está expuesto al riesgo de sostenibilidad, el cual podría afectar al valor a largo plazo de sus inversiones.

 

La información completa sobre los riesgos aplicables al Fondo se encuentra en el Folleto y en el Documento de datos fundamentales para el inversor (KIID).

 

Gestión

  • Sociedad gestora

    Aviva Investors Luxembourg SA

  • Estructura jurídica

    Société d'investissement à Capital Variable

  • Dirección

    2, rue du Fort Bourbon,
    PO Box 1375,
    Luxembourg,
    Luxembourg,
    L-1249

  • Ucits

    Sí

Gestores/as del fondo

Gestor/a del fondo

Jonathan Toub

Fecha de incorporación del/de la gestor/a

30 nov. 2021

Biografía

Jonathan es gestor de carteras a cargo de las estrategias de renta variable de Mercados Emergentes y Asia-Pacífico. Jonathan fue Gestor de Carteras enfocado en Mercados Emergentes Mundiales en Aberdeen Standard Investments. Antes trabajó como Gestor de Carteras de Mercados Emergentes Mundiales en Collabrium Investment Advisors y como analista de renta variable de Mercados Emergentes Mundiales en Lansdowne Partners. Jonathan tiene un grado en Derecho (con honores) del Kings College (Londres). Es titular del Certificado de Gestión de Inversiones y analista financiero autorizado (CFA®).

Países registrados

  • Suiza
  • Alemania
  • España
  • Francia
  • Reino Unido
  • Italia
  • Liechtenstein
  • Luxemburgo
  • Países Bajos
  • Noruega
  • Portugal
  • Suecia

Documentos

Ver documentos legales para la gama de fondos aquí.

Información importante

Excepto indicación contraria, la fuente de datos de rentabilidad, composición y distribución de la cartera es Morningstar. La presente información no debe considerarse como asesoramiento o recomendación. Si no está seguro sobre si una inversión es adecuada para usted, póngase en contacto con un asesor financiero autorizado. Se ha tenido cuidado de asegurar que la información proporcionada por Morningstar sea correcta, si bien Morningstar no garantiza, representa ni garantiza el contenido de la información, ni asume ninguna responsabilidad por errores, inexactitudes, omisiones o cualquier inconsistencia en el presente documento.

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